Задание 2. Осуществить рыночную оценку активов инвестиционного фонда «Хельсинки» и заполнить его Справку о чистых активах (см

Осуществить рыночную оценку активов инвестиционного фонда «Хельсинки» и заполнить его Справку о чистых активах (см. Таблицу 2.3.7), если имеются данные таблицы 2.3.5, таблицы 2.3.6.

Таблица 2.3.5 – Баланс ИФ «Хельсинки» на 1.01.ХХ, в тыс. грн.

Активы	Сумма	Пассивы	Сумма
Основные средства	180,3	Уставный фонд	512,0
Нематериальные активы	3,2	Резервный и другие фонды	300,8
Долгосрочные финансовые вложения	27,3	Нераспределённая прибыль	37,0
Производственные запасы	0,4	Расчёты с кредиторами и кредиты банков	12,0
Расчёты с дебиторами	2,2	Другие краткосрочные пассивы	7,3
Краткосрочные финансовые вложения
Денежные средства	5,7
Баланс:	869,1	Баланс:	869,1

Таблица 2.3.6 – Опись имущества ИФ «Хельсинки» по рыночной стоимости, в грн.

Автомобили:
ВМW 525
MAZDA 323, седан
Здание офиса
Компьютеры:
NOTE BOOK TOHSIBA IBM
IBM – 200 MMX (4 шт.)	2500 за 1 шт.
Факс – модем MOTOROLA
Принтер HP DESK JET (2 шт.)	1500 за 1 шт.
Копировальный аппарат XEROX XC – 351
Мебель офисная
Калькуляторы CITIZEN 760 (7 шт.)	17 за 1 шт.
Тонер для копировального аппарата (3 шт.)	49 за 1 шт.
Бумага MAESTRO (5 пачек)	16 за 1 п.
Бензин АИ – 95 (300л)	1,8 за 1 л
Масло ТАП – 15 (1 л)	5,7 за 1 л

Продолжение таблицы 2.3.6

Вложения ИК «Листинг +»:
Акции ОАО «Центр» (300 шт.), по балансовой стоимости	1,7 за 1 шт.
Акции «Укрнефть» (900 шт.), рыночная котировка на 1.01.ХХ	2,7 за 1 шт.
Вексель «Севморзавода»: Номинальная стоимость – 1500грн. Был куплен 1.08.ХХ-1 с дисконтом – 35%, Погашение ожидается 1.03.ХХ
Акции пивзавода «Рогань» (100 шт.), рыночная котировка на 1.01.ХХ	236 за 1 шт.
ОВГЗ 3-х месячные (5000шт.), рыночная котировка на 1.01.ХХ	154 за 1 шт.

ИФ «Хельсинки» оплачено 500 инвестиционных сертификатов.

Таблица 2.3.7 – Форма справки о стоимости чистых активов на 01.01.ХХ ИФ «Хельсинки», в тыс. грн.

	На конец отчётного периода
стоимость по балансу	оценоч. стоимость
1. Активы фонда
1.1 Долгосрочные финансовые вложения
1.2 Основные средства по остаточной стоимости
1.3 Нематериальные активы по остаточной стоимости
1.4 МБП по остаточной стоимости
1.5 Затраты
1.6 Расчёты с дебиторами
1.7 Краткосрочные финансовые вложения
1.8 Денежные средства
Всего активы фонда:
2. Пассивы фонда
2.1 Расчёты с участниками
2.2 Краткосрочные кредиты банков и заёмные средства
2.3 Расчёты с кредиторами
2.4 Доходы будущих периодов
2.5 Резервы будущих расходов и платежей
2.6 Резерв сомнительных долгов
2.7 Другие краткосрочные пассивы
Всего пассивы фонда
3. Стоимость чистых активов
4. Оплачено инвестиционных сертификатов
5. Сумма чистых активов из расчёта на один оплаченный инвестиционный сертификат

Контрольные вопросы

1. Дайте определение понятия «финансовое состояние предприятия»

2. Какова последовательность проведения процедур экспресс-анализа финансового состояния предприятия

3. Определите содержание и задачи первого этапа экспресс-анализа

4. Сформулируйте цель и задачи второго этапа экспресс- анализа

5. Определите значимость и цель третьего этапа экспресс-анализа

6. Назовите основные финансовые показатели, расчет которых проводится в ходе экспресс-анализа и дайте их экономическую интерпретацию

7. Каковы реальные перспективы учета инфляции в процессе финансового анализа

8. Какие существуют пути учета инфляции в процессе проведения финансового анализа

9. Перечислите основные недостатки финансовой отчетности для анализа

10. Почему инфляция оказывает искажающее влияние на показатели финансовой отчётности

11. Назовите способы инфляционной отчистки финансовой отчетности

12. Укажите основные недостатки, присущие каждому способу инфляционной отчистки

13. Каков порядок корректировки финансовой отчетности?

14. Корректировка по показателю выручки от реализации

15. Порядок корректировки затрат на производство

16. Назовите возможные соотношения между инфляцией и рыночной стоимостью предприятия

17. Представьте классификацию инфляции в соответствии с положением МВФ

3.6. Рекомендуемая литература 22, 23, 35, 36, 39, 55.