В какой из перечисленных сроков обычно производится валютирование по сделкам «спот»?

а) на следующий день; б) 7 рабочих дней с момента заключения сделки;

б) 5 рабочих дней с момента заключения сделки; г) два рабочих дня с момента заключения сделки.

2. Альфа – банк предлагает следующие котировки спот – курсов валют против евро:

USD = 1.2156/1.2159; GBP = 0.7782/0.7785;

CHF = 1.2009/1.2012; JPY = 95.39/95.43.

а) Вы хотите купить американские доллары. Какой курс предлагает банк – bid или ask?

б) Каков спрэд для британского фунта?

в) По какому курсу банк покупает швейцарские франки?

г) Какой курс использует банк при продаже 100 млн. иен?

Форвардный курс обмениваемых валют (например, USD/JPY) отражает разницу в процентных ставках между евродолларами и евроиенами.

а) да; б) нет.

4. В процентных свопах основные суммы обычно:

а) обмениваются в конце первого своп-периода; б) обмениваются в последний день;

в) обмениваются в первый день; г) не обмениваются.

5. В процентном свопе обмен процентными платежами производится:

а) как нетто-расчет в конце каждого процентного периода;

б) как валовые платежи в конце каждого процентного периода;

в) в начале каждого процентного периода;

г) как совокупный платеж по истечении срока.

Клиент просит банк дать котировку двухлетнего процентного свопа на британские фунты. Банк дает котировку – 4.42-4.38. Клиент соглашается на сделку по 4.38. Что это означает для банка?

а) Банк соглашается получать платежи по фиксированной ставке/платить по плавающей ставке;

б) Банк соглашается осуществлять платежи по фиксированной ставке/получать плавающую ставку;

в) Банк вошел в своп с фиксированной/фиксированной ставкой.

6. Компания-заемщик платит по займу в американских долларах плавающую ставку – LIBOR + 5/8%.Компания принимает решение зафиксировать свои процентные платежи с помощью процентного свопа. Она получает от банка котировку 4.75-80 с тем же базисом исчисления процентной ставки и решает войти в своп. Какой будет чистая стоимость заимствования для компании?

а ) 4.75%; б) 4.80%;

в) 3.375%; г) 3.425%.

7. Валютно-процентный своп обычно предусматривает обмен валютами между контрагентами в начале действия соглашения и при его истечении. Справедливо ли это утверждение?

а) да; б) нет

8. Товарный своп обычно представляет собой простое соглашение и является чисто финансовым инструментом, предполагающим поставку товара. Справедливо ли это утверждение?

а) да; б) нет

9. Какое из следующих утверждений не относится к валютным свопам?

а) предполагает осуществление двух сделок, одна из которых, как правило, спот, а другая – форвардная.

б) не несет в себе кредитный риск;

в) может использоваться для проведения арбитражных операций;

г) заменяет две рыночные операции.

10. Какие из следующих утверждений, касающихся валютных свопов, являются правильными, а какие – нет. Валютные свопы могут использоваться:

а) как источник более дешевого финансирования;

б) для инвестиций в выбранной валюте;

в) для осуществления арбитражных операций;

11. Сформулируйте основное отличие прямой форвардной сделки (форвард «аутрайт») от валютного свопа.

12. В каком из свопов первая дата валютирования приходится на следующий рабочий день?

а) своп «overnight»; б) своп «T/N»;

в) своп «forward – forward»; г) своп «O/W».