(Тюленева Н.А. «Экономический анализ» + доп. инф.)
Бухгалтерский баланс – главная форма бухгалтерской отчетности.
Баланс отражает финансовое состояние организации на определенную дату, т.е. он характеризует то, чем владеет организация, и что она должна другим.
Баланс предприятия состоит из двух частей. В первой части показываются активы, во второй – пассивы предприятия. Обе части всегда сбалансированы: итоговая сумма строк по активу равна итоговой сумме строк по пассиву. Называется эта сумма валютой баланса.
Баланс предприятия составляется исключительно на основе сальдового баланса или главной книги бухгалтерского учета.
Основным элементом бухгалтерского баланса является балансовая статья. Балансовые статьи объединяются в разделы. Актив баланса состоит из двух разделов («Внеоборотные активы» и «Оборотные активы»), пассив — из трех разделов («Капитал и резервы», «Долгосрочные обязательства» и «Краткосрочные обязательства»).
В РФ актив баланса строится в порядке возрастания ликвидности средств, т е в прямой зависимости от скорости превращения этих активов в процессе хозяйственного оборота в денежную форму. Статьи пассива баланса группируются по степени срочности погашения (возврата) обязательств.
Основными аналитическими характеристиками бухгалтерского баланса являются:
1. Оценка имущественного и финансового положения организации;
2. Оценка ликвидности и платежеспособности;
3. Оценка финансовой устойчивости организации.
Выделяют несколько стандартных методов анализа бухгалтерского баланса предприятия:
· Анализ абсолютных показателей (ААП) - заключается в чтении и интерпретации абсолютных показателей аналитических форм отчетности. Сюда относится уплотнённый аналитический баланс (УАБ) - строится на основе бухгалтерского баланса предприятия с использованием метода группировок, т е путём объединения исходных статей бухгалтерского баланса по определенным направлениям.
Правило построения УАБ: статьи исходного бухгалтерского баланса, суммы по которым составляют 20% и более от валюты баланса, не подлежат объединению, т.к. это может привести к существенному искажению структуры имущества и источников его формирования.
ААП является первичным при изучении бухгалтерского баланса предприятия и выполняется в стоимостной оценке.
· Вертикальный (структурный) анализ (ВА) – проводится в целях определения структуры итоговых финансовых показателей, заключается в представлении УАБ в виде относительных величин, характеризующих доли отдельных статей баланса в валюте баланса.
Процедура ВА заканчивается формулировкой выводов относительно роли хозяйственных средств и их источников в имущественном положении организации. Выполняется всегда в %-ом выражении.
Преимущества ВА: позволяет проводить межхозяйственное сравнение и позволяет сгладить влияние инфляции на аналитические показатели.
· Горизонтальный анализ (ГА) – сравнение каждой статьи отчётности с предыдущим периодом, что позволяет выявить тенденции изменения статей и рассчитать темпы роста (прироста). Т.о. абсолютные значения показателей УАБ дополняются относительными темпами их роста.
Процедура ГА заканчивается формулировкой вывода относительно показателей темпов роста хозяйственных средств и их источников. Выполняется всегда в %-ом выражении.
ГА можно выполнить двумя способами: базисный – когда какой-то период времени выбирается за базисный и все последующие периоды сравниваются с ним; цепной – когда каждый последующий период сравнивается с предыдущим.
· Трендовый анализ (ТА) - основан на расчёте относительных отклонений показателей отчётности за ряд лет от уровня базисного года. Назначение ТА – это формирование возможных значений показателя в будущем.
ТА рассматривается в двух аспектах:
- формирование возможного значения показателя в будущем (строится уравнение регрессии);
- использование динамики финансовых коэффициентов (необходимы данные как минимум за 3 года).
· Анализ финансовых коэффициентов (АФК) – основан на расчёте отношений между отдельными статьями баланса или статьями разных форм отчётности, а так же на определении взаимосвязи финансовых коэффициентов, что позволяет объединить их в одну группу.
АФК рассматривают как хороший способ оценки сильных и слабых сторон организации, т.к. исследуются не сами по себе величины, а соотношение между ними.
АФК следует проводить в сравнении с прошлым периодом; с плановыми показателями, основанными на нормативах; со среднеотраслевыми показателями; с показателями предприятий-конкурентов и т.д.
Ограничения АФК:
- финансовые коэффициенты не объясняют причин происходящих изменений, в связи с чем необходимо проведение дополнительных исследований;
- отдельным показателям не следует придавать слишком большого значения;
- ухудшение отдельных показателей не всегда определяется ошибками управления, следовательно, необходимо учитывать влияние внешних факторов;
- для оценки тенденций необходима корректировка показателей по уровню инфляции за рассматриваемый период;
- различие в методах учета может привести к расхождениям при проведении сравнительной оценки деятельности организации (анализ качества прибыли);
- финансовые показатели могут изменяться в результате проведения крупной операции;
- необходимо учитывать сезонный характер деятельности предприятия, отраслевую принадлежность;
- субъективный характер измерения активов, обязательств и величины получаемой прибыли, что может отразиться на показателях прибыльности.