2015-04-06
324
Многообразие финансовых коэффициентов, различия в уровне их нормативных оценок и складывающаяся степень отклонения от них фактических значений показателей обуславливают необходимость рейтинговой оценки финансового благополучия предприятия по комплексу финансовых показателей.
Сущность предлагаемой методики заключается в классификации предприятий по уровню риска в зависимости от набранного количества баллов. Количество баллов присваивается предприятию в зависимости от значения финансовых коэффициентов (таблица 10.2).
Таблица 10.2.
| Группировка предприятий по критериям оценки финансовой устойчивости | |||||||
| Показатели | Класс | Значение показателя | Количество баллов | ||||
| Коэффициент абсолютной ликвидности | |||||||
| 1 класс | 0,5 и выше | ||||||
| 2 класс | 0,4 | ||||||
| 3 класс | 0,3 | ||||||
| 4 класс | 0,2 | ||||||
| 5 класс | 0,1 | ||||||
| 6 класс | менее 0,1 | ||||||
| Коэффициент промежуточной ликвидности | |||||||
| 1 класс | 1,2 и выше | ||||||
| 2 класс | 1,1 | ||||||
| 3 класс | 1,0 | ||||||
| 4 класс | 0,9 | ||||||
| 4 класс | 0,8 | ||||||
| 5 класс | 0,7 | ||||||
| 6 класс | менее 0,7 | ||||||
| Коэффициент текущей ликвидности | |||||||
| 1 класс | 2,0 и выше | 16,50 | |||||
| 2 класс | 1,9 | 15,00 | |||||
| 2 класс | 1,8 | 13,50 | |||||
| 2 класс | 1,7 | 12,00 | |||||
| 3 класс | 1,6 | 10,50 | |||||
| 3 класс | 1,5 | 9,00 | |||||
| 3 класс | 1,4 | 7,50 | |||||
| 4 класс | 1,3 | 6,00 | |||||
| 4 класс | 1,2 | 4,50 | |||||
| 4 класс | 1,1 | 3,00 | |||||
| 5 класс | 1,0 | 1,50 | |||||
| 6 класс | менее 1,0 | 0,00 | |||||
| Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами | |||||||
| 1 класс | 0,5 и выше | 15,00 | |||||
| 2 класс | 0,4 | 12,00 | |||||
| 3 класс | 0,3 | 9,00 | |||||
| 4 класс | 0,2 | 6,00 | |||||
| 5 класс | 0,1 | 3,00 | |||||
| 6 класс | менее 0,1 | 0,00 | |||||
| Коэффициент автономии | |||||||
| 1 класс | 0,6 и выше | 17,00 | |||||
| 2 класс | 0,59 | 16,20 | |||||
| 2 класс | 0,58 | 15,40 | |||||
| 2 класс | 0,57 | 14,60 | |||||
| 2 класс | 0,56 | 13,80 | |||||
| 2 класс | 0,55 | 13,00 | |||||
| 2 класс | 0,54 | 12,20 | |||||
| 3 класс | 0,53 | 11,40 | |||||
| 3 класс | 0,52 | 10,60 | |||||
| 3 класс | 0,51 | 9,80 | |||||
| 3 класс | 0,50 | 9,00 | |||||
| 3 класс | 0,49 | 8,20 | |||||
| 3 класс | 0,48 | 7,40 | |||||
| 4 класс | 0,47 | 6,60 | |||||
| 4 класс | 0,46 | 5,80 | |||||
| 4 класс | 0,45 | 5,00 | |||||
| 4 класс | 0,44 | 4,20 | |||||
| 4 класс | 0,43 | 3,40 | |||||
| 4 класс | 0,42 | 2,60 | |||||
| 4 класс | 0,41 | 1,80 | |||||
| 5 класс | 0,40 | 1,00 | |||||
| 6 класс | менее 0,40 | 0,00 | |||||
| Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными источниками | |||||||
| 1 класс | 1 и выше | 13,50 | |||||
| 2 класс | 0,9 | 11,00 | |||||
| 3 класс | 0,8 | 8,50 | |||||
| 4 класс | 0,7 | 6,00 | |||||
| 4 класс | 0,6 | 3,50 | |||||
| 5 класс | 0,5 | 1,00 | |||||
| 6 класс | менее 0,5 | 0,00 | |||||
| Сумма баллов | |||||||
| 1 класс | 100,0 | ||||||
| 2 класс | 85,2 - 78,2 | ||||||
| 3 класс | 63,4 - 56,4 | ||||||
| 4 класс | 41,6 - 28,3 | ||||||
| 5 класс | 13,5 | ||||||
| 6 класс | 0,0 | ||||||
Ниже представлены характеристики классам предприятий по уровню кредитного риска.
|
|
|
I класс – предприятия практически без риска. Можно быть уверенным в возврате кредитов и выполнении других обязательств с хорошим запасом финансовой прочности предприятия. Высокий рейтинг.
|
|
|
II класс – предприятия некоторого уровня риска по кредитам или иным обязательствам, но еще не рассматриваются как рискованные. Нормальный рейтинг.
III класс – проблемные предприятия. Для банков и кредиторов вряд ли существует угроза потери средств, но полное получение процентов, и выполнение обязательств представляется сомнительным. Средний рейтинг.
IV класс – предприятия особого внимания, так как имеется риск при взаимоотношении с ними. Банки и кредиторы могут потерять выданные им активы, средства и проценты. Пониженный рейтинг.
V класс - предприятия высокого риска, низкой платежеспособности. Высокая вероятность невыполнения финансовых обязательств. Низкий рейтинг.
VI класс – предприятия высочайшего риска, практически неплатежеспособные. Возможность достаточно быстрого улучшения финансового состояния очень незначительная. Нулевой рейтинг.
При определении количества баллов следует учитывать следующее: если по сумме баллов предприятие не входит в установленные для группы границы, то уровень его риска может быть определен как промежуточный между двумя классами. При этом можно указать, к какому классу ближе относится предприятие. Например, если общая сумма баллов составила 52 балла, то предприятие по уровню кредитного риска находится между III и IV классом, но ближе склоняется к III классу.
