Задача 5. Управляющей компанией ПИФа установлена надбавка 1,5 % и скидка 2,0 % от стоимости инвестиционного пая

Управляющей компанией ПИФа установлена надбавка 1,5 % и скидка 2,0 % от стоимости инвестиционного пая. Инвестор купил пай 31 мая, когда стоимость чистых активов (СЧА) фонда составила 12 млн руб., а количество размещенных паев – 1200 шт. Через 3 месяца СЧА выросла, составив 15,4 млн руб. при общем количестве выпущенных паев 1400 шт. Определить прирост стоимости инвестиционного пая и доходность инвестиций в данный ПИФ. Как изменятся результаты при инвестировании средств на 1 год, если прирост стоимости пая сохранит прежнюю динамику?

Решение:

С_{пая (1200)}=12000000/1200=10000 руб.

С_{пая (1400)}=15400000/1400=11000 руб.

Ц₍₁₂₀₀₎=12+1,5%=12,18 млн руб.

Ц₍₁₄₀₀₎=15,4+1,5%=15,631 млн руб.

Ц _{прод. (1200)}=12-3%=11,64 млн руб.

Ц _{прод. (1400)}=15,4-3%=14,938 млн руб.

Прирост стоимости пая: Ц₍₁₄₀₀₎- Ц₍₁₂₀₀₎=3,451 млн.р

Доходность пая: Д=12,18-11,64+15,631-14,938 = 1,233 млн руб.

Д_ндфл=1,233-13%=1,07271 млн руб.

R_инв=1,07271/15,631*100=6,86%

К_пифа=(11000-10000)/10000*100=100%

При инвестировании средств на 1 год, СЧА составит 28 млн. руб. число паев будет 2000 шт.

Ц₍₂₀₀₀₎=28+1,5%=28,42 млн руб.

Ц _{прод. (2000)}=28-3%=27,16 млн руб.

Прирост составит: 27,16-11,64 = 15,52 млн. руб.